潛力巨大的2018年，伴隨*基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、房地產(chǎn)投資的有力拉動(dòng)，工程機(jī)械行業(yè)蓄力上行，步入了2018年的尾期。

歷經(jīng)上半年基建增速的冷熱不均，環(huán)保趨嚴(yán)等因素，部分工程機(jī)械產(chǎn)品出現(xiàn)了增長(zhǎng)疲軟狀態(tài)。然而，得益于廣闊的市場(chǎng)發(fā)展機(jī)遇，加之政策利好的驅(qū)動(dòng)，下半年伊始，中國(guó)工程機(jī)械行業(yè)開(kāi)始蓄力上行，邁向了高速增長(zhǎng)的軌道，其繁榮度恢復(fù)到歷史高點(diǎn)。國(guó)內(nèi)各大工程機(jī)械龍頭企業(yè)篤定“走出去”的戰(zhàn)略目標(biāo)，奮力推進(jìn)高質(zhì)量發(fā)展，在國(guó)際市場(chǎng)地位日益凸顯，成績(jī)傲人。

時(shí)值2018年尾，1-11月各類工程機(jī)械主要產(chǎn)品演繹著怎樣的強(qiáng)勁表現(xiàn)?誰(shuí)在蓄力爆發(fā)，誰(shuí)在漸入佳境，誰(shuí)在獨(dú)占鰲頭...

挖掘機(jī)——出口創(chuàng)新高，國(guó)產(chǎn)品牌稱王

2018年11月份挖掘機(jī)銷量15877臺(tái)，同比+15%，環(huán)比+4%。1-11月，納入統(tǒng)計(jì)的25家主機(jī)制造企業(yè)，共計(jì)銷售各類挖掘機(jī)械產(chǎn)品187393臺(tái)，同比漲幅48.4%。國(guó)內(nèi)市場(chǎng)銷量(統(tǒng)計(jì)范疇不含港澳臺(tái))169921臺(tái)，同比漲幅44.2%。出口銷量17351臺(tái)，同比漲幅106.6%。

國(guó)產(chǎn)占半壁江山，三一獨(dú)霸鰲頭

國(guó)產(chǎn)品牌市占率持續(xù)上升，最為亮眼，國(guó)外品牌日趨“低迷”。

11月，國(guó)產(chǎn)品牌市占率環(huán)比提升至61%，再創(chuàng)今年*水平。日系品牌同比下滑明顯，日立、神鋼、住重中駿、久保田單月同比下滑超20%。

1-11月，國(guó)產(chǎn)/歐美/日/韓品牌市場(chǎng)份額分別為55.8%、17.2%、15.4%、11.6%，國(guó)產(chǎn)品牌較2017年全年均有提升，部分國(guó)外品牌步入下滑趨勢(shì)。進(jìn)一步反映出國(guó)產(chǎn)品牌制造實(shí)力和品牌認(rèn)可度持續(xù)增強(qiáng)。

1-11月，三一累計(jì)銷量43036臺(tái)，累計(jì)市占率22.97%，增速*行業(yè)，龍頭地位穩(wěn)固;卡特彼勒、徐工、柳工緊隨其后，單月市占率分別為11.63%、10.88%、8.74%，分別位居二、三、四位。

“走出去”步伐扎實(shí)，海外表現(xiàn)超預(yù)期

11月，挖機(jī)出口迎高增長(zhǎng)，銷量為1717臺(tái)，同比增幅86%，出口銷量持續(xù)超預(yù)期。2018年以來(lái)，挖掘機(jī)出口量同比增速維持在70%以上，海外出口正成為市場(chǎng)新的增長(zhǎng)點(diǎn)。“一帶一路”建設(shè)的深度推進(jìn)+海外產(chǎn)業(yè)布局深耕細(xì)作，對(duì)挖掘機(jī)等工程機(jī)械產(chǎn)品出口產(chǎn)生持續(xù)增長(zhǎng)的拉動(dòng)效應(yīng)。

行業(yè)人士預(yù)測(cè)：第四季度挖掘機(jī)銷量或達(dá)到5萬(wàn)臺(tái)，排產(chǎn)情況良好，淡季不淡，全年銷量有望超20萬(wàn)臺(tái)!

裝載機(jī)——漸入佳境，海外表現(xiàn)奏凱歌

前三季度，裝載機(jī)銷量呈現(xiàn)“不溫不火”態(tài)勢(shì)。步入第四季度，裝載機(jī)銷量開(kāi)始“漸入佳境”。

2018年11月，納入統(tǒng)計(jì)的25家裝載機(jī)生產(chǎn)企業(yè)合計(jì)銷售各型號(hào)裝載機(jī)9257臺(tái)，同比增長(zhǎng)16.75%;截止1-11月，裝載機(jī)累計(jì)銷量達(dá)到10.9萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)22.3%，其銷量遠(yuǎn)超2017全年。

基建回暖，加溫行業(yè)市場(chǎng)需求

自8月觸底后，全國(guó)固定資產(chǎn)投資增速已經(jīng)企穩(wěn)回升，基建投資回暖提升。其中，11月基礎(chǔ)設(shè)施投資同比增長(zhǎng)3.7%，比前三季度加快0.4個(gè)百分點(diǎn)，基建補(bǔ)短板新政已取得實(shí)質(zhì)進(jìn)展。多個(gè)重大工程項(xiàng)目加速推進(jìn)，進(jìn)一步提振了裝載機(jī)等工程機(jī)械產(chǎn)品的市場(chǎng)需求。

國(guó)際市場(chǎng)高景氣，中大型成主力軍

1-11月，裝載機(jī)累計(jì)出口約2.1萬(wàn)臺(tái)，其出口以3噸級(jí)以上機(jī)型為主，合計(jì)共出口1.96萬(wàn)臺(tái)，占出口總量的93.3%。5噸機(jī)型出口1萬(wàn)余臺(tái)，3噸機(jī)型出口7000多臺(tái)。今年以來(lái)，裝載機(jī)各月出口銷量均在1500臺(tái)以上，海外出口保持穩(wěn)定上升態(tài)勢(shì)。

起重機(jī)——高位增長(zhǎng)，徐工坐擁龍頭 

10月，汽車(chē)起重機(jī)共計(jì)銷售2351臺(tái)，同比增長(zhǎng)43%，高基數(shù)下繼續(xù)維持增長(zhǎng)。1-10月汽車(chē)起重機(jī)累計(jì)銷售24691臺(tái)，同比增長(zhǎng)65%。

品牌格局：10月份，徐工的汽車(chē)起重機(jī)銷量988臺(tái)，同比+23%，單月市占率42%維持穩(wěn)定，坐擁*;中聯(lián)、三一分別以601臺(tái)、579臺(tái)的銷量位居第二、第三位。

基建反彈，提振市場(chǎng)需求

近期*政策放松，其四季度基建投資迎來(lái)反彈，利好工程機(jī)械行業(yè)。在挖掘機(jī)維持增長(zhǎng)的背景下，加之今年社會(huì)庫(kù)存消化較徹底，擁有后周期屬性的起重機(jī)械市場(chǎng)需求進(jìn)一步得到釋放。

重卡——蓄力爆發(fā)，環(huán)保+油價(jià)成加碼市場(chǎng)

自7月-10月份同比銷量連續(xù)下滑后，重卡銷量*實(shí)現(xiàn)逆轉(zhuǎn)。11月，我國(guó)重卡市場(chǎng)共銷售8.6萬(wàn)輛，環(huán)比上升7%，同比上升1%。

天然氣卡車(chē)受青睞，市場(chǎng)喜迎回暖

11月重卡銷量超預(yù)期增長(zhǎng)，原因主要在于天然氣重卡需求和產(chǎn)銷的有力支撐。

由于藍(lán)天保衛(wèi)戰(zhàn)治理擴(kuò)大，重點(diǎn)區(qū)域煤炭消費(fèi)總量受控制，使得天然氣卡車(chē)熱度不減;其次，國(guó)內(nèi)汽柴油價(jià)格飛速上漲，天然氣重卡的經(jīng)濟(jì)性凸顯，推動(dòng)了天然氣重卡的采購(gòu)量。

按照目前的局勢(shì)來(lái)看，2018年全年重卡銷量有望達(dá)到110萬(wàn)輛。

推土機(jī)——喜迎回暖上行，山推稱王

自八、九月份銷量出現(xiàn)連續(xù)下滑后，第四季度推土機(jī)重回上升通道。11月，推土機(jī)銷量高達(dá)692臺(tái)，同比增長(zhǎng)34.6%。1-11月，推土機(jī)累計(jì)銷量達(dá)到6894臺(tái)，同比增長(zhǎng)27.5%。

品牌格局：11月，山推銷售推土機(jī)458臺(tái)，占總銷量66.2%，市占率蟬聯(lián)*;山工機(jī)械58臺(tái)、宣工53臺(tái)、柳工49臺(tái)，分居二至四位。

1-11月，山推累計(jì)銷售推土機(jī)4600臺(tái)，占總銷量66.7%;山工機(jī)械、柳工、宣工銷量分別為577臺(tái)、460臺(tái)和407臺(tái);移山與彭浦銷量均在300臺(tái)左右。

平地機(jī)——?jiǎng)?chuàng)歷史*，徐工稱王

2018年11月，納入統(tǒng)計(jì)的國(guó)內(nèi)主要平地機(jī)生產(chǎn)企業(yè)合計(jì)銷售平地機(jī)308臺(tái)，同比下滑12%;1-11月，平地機(jī)累計(jì)銷售4900余臺(tái)，同比增長(zhǎng)19.1%。雖然增速明顯放緩，但其銷量處在歷史同期*值。

品牌格局：1-11月，徐工道路累計(jì)銷售平地機(jī)接近1500臺(tái)，占總銷量30.5%，蟬聯(lián)*;柳工與卡特彼勒銷量不相上下，均接近700臺(tái);山東臨工與常林股份銷量均為500余臺(tái)。

壓路機(jī)——維穩(wěn)增長(zhǎng)，徐工稱王

10月份壓路機(jī)銷量984臺(tái)，同比下降10%，1-10月壓路機(jī)累計(jì)銷售16106臺(tái)，累計(jì)同比增長(zhǎng)9%。其中，出口銷量294臺(tái)，同比增長(zhǎng)46%，占比27%，持續(xù)小幅提升。

品牌格局：徐工壓路機(jī)銷量277臺(tái)，同比增長(zhǎng)5%，單月市占率28%，穩(wěn)居*;柳工、三一，分別實(shí)現(xiàn)銷售107臺(tái)、85臺(tái)，位居第二、第三。

(圖片數(shù)據(jù)來(lái)源：工程機(jī)械協(xié)會(huì)、東吳證券研究所)

責(zé)任編輯：張慶